The Smarter Web Company, sebuah syarikat yang disenaraikan secara awam di UK dan memegang Bitcoin dalam penyata kewangannya, berjaya mengumpul $21 juta melalui tawaran bon yang didenominasikan dalam Bitcoin, menandakan langkah jarang berlaku dalam pasaran modal British.
Dalam satu pengumuman di Bursa Saham London pada hari Rabu, The Smarter Web Company mendedahkan bahawa ia telah melancarkan bon yang didenominasikan dalam Bitcoin yang telah berjaya mengumpul 15.8 juta pound British ($21 juta). Bon tersebut ditawarkan dalam pusingan yang sepenuhnya disokong oleh gergasi pengurusan aset Perancis, Tobam.
Produk baru, "Smarter Convert," direka dengan kerjasama Tobam, dengan syarikat Perancis itu melabur melalui tiga dana yang diuruskan olehnya. Ketua Pegawai Eksekutif Tobam, Encik Yves Choueifaty, mengatakan bahawa syarikat itu "didorong oleh komitmen kepada penjajaran jangka panjang."
Tobam — yang mendakwa mempunyai lebih $2 bilion dalam aset di bawah pengurusan pada akhir 2024 — bukanlah baru dalam ruang mata wang kripto. Seawal 2017, ia mengumumkan penciptaan dana bersama Bitcoin pertama, yang direka untuk memberikan akses kepada pelabur institusi.
Ketua Pegawai Eksekutif The Smarter Web Company, Encik Andrew Webley, mengatakan bahawa struktur bon ini ialah "yang pertama untuk pasaran modal UK." Beliau menambah:
“Kami percaya bahawa struktur baru ini akan membuka segmen modal baru untuk syarikat dan melengkapkan strategi pembiayaan sedia ada kami ketika kami mengejar cita-cita untuk menjadikan The Smarter Web Company sebagai salah satu syarikat tersenarai awam terbesar di UK.”
Berkaitan: Bitcoin vs. bon kedaulatan: Mengapa sesetengah pelabur beralih?
Bon boleh tukar berharga pada premium
Tawaran ini berpusat pada bon 12 bulan yang didenominasikan dalam Bitcoin (BTC) yang boleh ditukar kepada saham The Smarter Web Company pada premium 5% kepada harga Selasa iaitu $2.60. Harga penukaran yang terhasil ialah kira-kira $2.73.
Jika semua bon ditukar kepada saham, The Smarter Web Company akan mengeluarkan lebih 7.7 juta saham baru. Namun, jika harga saham meningkat 50% di atas harga penukaran selama 10 hari dagangan berturut-turut, syarikat boleh memaksa penukaran.
Penukaran, dalam konteks ini, merujuk kepada pertukaran paksa oleh penerbit dari bon kepada saham syarikat. Jika pemegang tidak menukar kepada saham, syarikat akan membayar balik 98% daripada prinsipal bon dalam Bitcoin pada tarikh matang, dengan pembayaran balik disesuaikan untuk mencerminkan harga BTC pada masa itu.
Berkaitan: Bon Perbendaharaan Bitcoin mungkin membantu AS membiayai semula hutang $14T — Eksekutif VanEck
Cara berbeza untuk mengumpul dana
Oleh kerana bon ini berharga dalam Bitcoin, jumlah pembayaran balik akan berubah bergantung pada harga mata wang kripto pertama dunia ini. Tawaran ini membolehkan The Smarter Web Company mengumpul modal tanpa segera mencairkan nilai sahamnya, sambil tetap meningkatkan pegangan Bitcoinnya.
“The Smarter Web Company mencapai pengumpulan modal pada premium berdasarkan Harga Saham Penukaran yang lebih tinggi daripada Harga Saham Rujukan, mengakibatkan kira-kira 5% kurang pencairan berbanding pengumpulan ekuiti tradisional, pada tarikh terbitan bon,” menurut pengumuman tersebut.
Pengumuman ini menyusul selepas The Smarter Web Company menambah simpanan BTCnya sepanjang bulan Julai. Menurut data dari BitcoinTreasuries.NET, firma ini kini memegang 2,050 BTC, bernilai sekitar $234 juta, selepas pembelian terbarunya pada akhir bulan lalu, yang menambah 225 BTC ke dalam simpanannya.
Majalah: Bitcoin ‘bull pennant’ mensasarkan $165K, Pomp membeli $386M BTC: Hodler’s Digest, 22 – 28 Jun